Lo que cuesta tener el dinero quieto
Cuánto pierde el efectivo en la cuenta frente a la inflación y frente a una cartera indexada, a 1, 5, 10 y 20 años, con el IPC real.
Tu efectivo
El dinero parado pierde valor dos veces: inflación que lo erosiona + retorno que NO obtienes. Un fondo monetario UCITS te da ~3-4% sin riesgo apenas — ya es mejor que cuenta corriente al 0%.
¿Qué es esto y cómo se usa?
El dinero «seguro» de la cuenta corriente no está quieto: pierde poder de compra todos los años. Y no es una pérdida teórica. Con el IPC real del INE, 10.000 € de diciembre de 2021 compran hoy lo que 8.668 €: los precios han subido un 15,4% en cuatro años. Esa es la primera pérdida, la que no aparece en ningún extracto porque el saldo sigue diciendo 10.000.
La segunda es el coste de oportunidad: lo que ese dinero habría rentado invertido. Esta calculadora enseña las dos a la vez, a 1, 5, 10 y 20 años, para que la comparación no sea «tengo el dinero a salvo» frente a «podría ganar algo», sino dos cifras concretas.
Dicho lo cual, tener efectivo no es un error. El colchón de emergencia y el dinero con destino conocido a menos de dos o tres años deben estar líquidos, y lo que se paga por ello es el precio de no tener que vender en el peor momento. Esto sirve para decidir dónde está la frontera, no para dejar la cuenta a cero.
Preguntas frecuentes
¿Cuánto colchón conviene tener líquido?
La referencia habitual son entre tres y seis meses de gastos, y hasta doce si tus ingresos son variables o dependes de un solo cliente. Por encima de eso, el efectivo deja de ser tranquilidad y empieza a ser coste. Lo que casi nunca tiene sentido es tener años de gasto en cuenta corriente «esperando el momento».
Con los tipos altos, ¿ya no pierdo dinero en el banco?
Depende de dos cosas y las dos hay que comprobarlas. Primera: la cuenta corriente normal sigue al 0%, así que si no has movido el dinero a un depósito o a un monetario, la remuneración es cero. Segunda: aunque te paguen, lo que importa es si superas la inflación después de impuestos, porque los intereses tributan en la base del ahorro desde el primer euro.
¿Y si invierto justo antes de una caída?
Es el miedo razonable, y por eso esta calculadora enseña varios plazos. A un año, entrar en el peor momento duele; a veinte, el momento de entrada pesa mucho menos que el hecho de haber entrado. Si te preocupa concentrar la entrada, repartirla en varios meses reduce el riesgo de mala suerte a cambio de algo de rentabilidad esperada.
¿Qué rentabilidad pongo para la parte invertida?
Una que corresponda a lo que de verdad compararías. Si el alternativo es un fondo indexado global, la referencia histórica está en el entorno del 7-8% nominal a plazos largos —con caídas de la mitad por medio—. Si el alternativo es una letra del Tesoro, la cifra es mucho menor y la comparación más justa: para eso está la calculadora de letras contra depósito.
¿Por qué la inflación española y no la europea?
Porque tus precios son los de tu cesta. La serie que usa esta web es el IPC general del INE, con datos desde 1954, que es el índice con el que se mide oficialmente lo que sube la vida en España. En los últimos diez años ha subido un 2,5% anual de media, y en 2022 casi un 6% en un solo año.